Examining the COVID-19 Response of Canadian Grantmaking Foundations: Possibilities, Tensions, and Long-Term Implications

This article explores how Canadian philanthropic foundations with social justice mandates responded to the social and economic impacts of the COVID-19 pandemic by loosening restrictions for grantees; collaborating on new initiatives; elevating grassroots knowledge; and balancing short- and long-term priorities. This response, however, revealed a series of tensions in the dominant pre-COVID-19 philanthropic model—specifically, as a mechanism to address the social, econ- omic, and ecological crises that predate COVID-19. The early pandemic response of grantmaking foundations can there- fore serve as a model for what a more democratic, agile, collaborative, and justice-oriented philanthropic sector can look like. RÉSUMÉ Cet article examine la réponse de fondations philanthropiques canadiennes aux enjeux de justice sociale pendant la pandémie de COVID-19. Elles l’ont fait en assouplissant les exigences exigées aux donataires; en collaborant autour de nouvelles initiatives; en priorisant l’expertise des communautés; et en équilibrant les priorités à long et à court terme. Cette réponse révèle les tensions inhérentes au modèle classique de l’action philanthropique, particulièrement dans les façons de répondre aux crises sociales, économiques et écologiques. La réponse actuelle fournit des bases solides pour repenser le modèle d’action du secteur philanthropique subventionnaire afin qu’il soit plus démocratique, plus collaboratif et plus axé sur la justice.

Grantmaking Foundations’ Asset Management, Payout Rates, and Longevity Under Changing Market Conditions: Results From a Monte Carlo Simulation Study

Today’s uncertain financial markets could affect foundations’ future grantmaking capacities. We review foundations’ financial decision-making patterns and their effect on foundations’ assets, longevity goals, and payouts. Using three fictional foundations with different longevity goals and grantmaking preferences, we demonstrate the delicate balance and tight nexus between asset management strategies, payout rates, and longevity. To do so, we perform stochastic Monte Carlo simulations of multiple foundation life cycles, conducted under diverse capital market scenarios. The findings suggest that foundations should (a) readjust their return expectations to today’s less favorable markets; (b) reduce their reliance on past portfolios’ investment returns or unique “success stories” in making decisions; (c) appreciate the strong interdependence between portfolio-mix, payout rates, and longevity; (d) consider effects of their particular mission/problem area on these parameters; and (e) use tailored projection analyses that simulate various investment strategies, payouts rates, and longevity to meet their grantmaking goals.

Collaboration between Canadian Grantmaking Foundations: The Expression of an Increasingly Ambitious and Strategic Philanthropic Sector?

This article critically discusses the practice of foundation collaboration in Canada and describes the context, vehicles, and forms that it takes. It is based on data from interviews with 23 key informants and a literature review of over 100 publications from grey and scholarly literature. Over the last decade, Canadian grantmaking foundations appear to be working together more often, motivated by goals of information sharing, coordination, impact, and risk mitigation. In Canada, as elsewhere, this growing practice is closely related to the trend toward strategic philanthropy, in which foundations position themselves as agents of change. The article raises cautions and criticisms about foundation collaboration, related to considerations of strategic and cultural fit as well as to existing challenges concerning philanthropy’s power and legitimacy in society.L’article propose de faire un examen critique des pratiques de collaboration entre fondations subventionnaires au Canada, qui représentent un domaine jusqu’ici peu exploré dans la recherche scientifique. À partir d’entretiens avec 23 informateurs clés et une recension d’écrits scientifiques et non scientifiques, l’article décrit le contexte, les chemins d’émergence et les formes que prennent ces pratiques de collaboration. Au cours de la dernière décennie, les pratiques de collaboration entre fondations subventionnaires semblent afficher une progression au Canada. Des fondations participantes indiquent être motivées par le désir de soutenir le développement des connaissances, de mieux coordonner leurs efforts, d’accroitre l’efficacité ou l’impact de leurs interventions et d’en atténuer les risques. Au Canada comme ailleurs, le développement des pratiques de collaboration entre fondations est lié à l’influence du courant de la philanthropie « stratégique » qui incite les fondations à assumer une posture plus affirmée d’agent de changement. L’article partage également des réflexions critiques au sujet de ces pratiques. Entre autres, il arrive que les organisations participantes doivent composer avec des défis de compatibilité culturelle et stratégique. De plus, ces pratiques se confrontent à des débats existants concernant le pouvoir exercé par les fondations philanthropiques et leur légitimité en tant qu’acteurs sociaux.

Room to Flourish: Lessons for Canadian Grantmaking Foundations from Sweden, Germany and the Netherlands

While Canada has experienced a long and successful history of encouraging social participation and community activity through its grantmaking foundation sector, this article argues that Canada’s historic and present-day regulatory restrictions have limited the extent to which its foundation sector has been allowed to innovate and flourish. To exemplify the types of tractable regulatory schemes that have allowed grantmaking foundation sectors in comparative contexts to prosper, the evolution of the grantmaking foundation sectors in Sweden, Germany, and the Netherlands is examined within the context of social origins theory. One important contribution of this article is to compare their regulatory frameworks to the Canadian context. It concludes with lessons learned for the Canadian grantmaking foundation sector and for public officials to consider.Bien que le secteur des fondations subventionnaires au Canada ait connu une longue histoire de réussites dans l’encouragement de la participation sociale et de l’activité communautaire, cet article soutient qu’une réglementation restrictive autant dans le passé qu’au présent a limité l’innovation et l’épanouissement dans le secteur. Afin de montrer comment une réglementation plus souple pourrait permettre aux fondations canadiennes de prospérer davantage, cet article recourt à la théorie des origines sociales pour examiner le secteur en Suède, en Allemagne et aux Pays-Bas. Une contribution importante de cet article consiste ainsi à comparer les contextes réglementaires dans ces pays à celui du Canada. En conclusion, il fait des recommandations pour les fondations subventionnaires et le secteur public canadiens.

Understanding Information Exchanges and Reporting by Grantmaking Foundations

Information and reporting issues are more present than ever in a context of accountability pressures on nonprofits and foundations. This conceptual article explores the information flows between the stakeholders in the philanthropic ecosystem and examines four broad types of reporting: tax and regulatory, financial, social, and grants reporting. Tax and regulatory reporting includes the general requirements imposed on charities and specific requirements imposed on Canadian foundations by the Income Tax Act. Financial reporting refers to financial statements and other financial information. Social reporting refers to information shared about foundations’ activities, non-financial performance, and impacts. Grant reporting refers to information requests and disclosure between foundations and grantees, and information about grants shared with other stakeholders. The article provides an analysis framework to examine the grantmaking foundations’ ecosystem and identify key trends and challenges regarding information exchanges.Les enjeux liés à l’information et à la communication sont plus présents que jamais dans un contexte de responsabilisation en expansion. Diverses parties prenantes participent dans l’écosystème des fondations subventionnaires et sont engagés dans l’échange d’information. L’objectif de cet article conceptuel est d’explorer la circulation de l’information entre les parties prenantes de l’écosystème philanthropique et d’examiner quatre grands types de communication, soit celles fiscales et réglementaires, financières, sociales et subventionnaires. Les communications fiscales et réglementaires comprennent les exigences générales et spécifiques des organismes gouvernementaux, par exemple, la Déclaration de renseignements T3010 requis par la Loi de l’impôt sur le revenu du Canada. Les communications financières comprennent les états financiers et les autres informations financières. Les communications sociales portent sur l’information partagée à propos des activités des fondations, de leur performance non-financière et des impacts. Les communications subventionnaires comprennent les demandes et la divulgation d’information entre les fondations et les bénéficiaires et celle partagée avec les autres parties prenantes. Parmi les contributions de l’article, notons le développement d’un cadre d’analyse, basé sur la théorie des parties prenantes et sur la circulation de l’information, afin d’examiner l’écosystème philanthropique.

System Change Agents: A Profile of Policy-Focused Grantmaking Foundation Engagement in Public Policy

This study profiles the engagement of policy-focused Canadian grantmaking foundations in public policy. Policy-focused foundations now realize that downstream community issues are not isolated from upstream policy and regulatory practices. Foundation policy engagement has been measured across five policy streams: research and issue identification; policy entrepreneurship and convening; advocacy; implementation; and evaluation and impact. Themes emerging from this research include: 1) a migration from program into policy engagement; 2) the utilization of multiple soft and hard policy tools; 3) simultaneous engagement across multiple policy streams; 4) engagement with both systems and agents; 5) engagement in policy implementation; and 6) a long-term commitment to a focused policy issue. This research opens the door to a rich analysis of public policy engagement by grantmaking foundations.Cette étude décrit la participation aux politiques publiques de la part de fondations subventionnaires canadiennes axées sur les politiques. On reconnaît de plus en plus que les questions communautaires en aval ne sont pas isolées des pratiques reliées aux politiques et aux réglementations en amont. Dans ce contexte, la participation a été mesurée par rapport à cinq domaines : la recherche sur les politiques et le repérage de problèmes; l’entreprenariat et la convocation en matière de politiques; la défense des politiques; l’application des politiques; l’évaluation et l’impact des politiques. Les thèmes soulevés dans cette recherche comprennent : 1) le passage d’une participation aux programmes vers une participation aux politiques; 2) l’utilisation de multiples instruments politiques durs et doux; 3) une participation simultanée dans divers champs politiques; 4) une participation à la fois avec des systèmes et des agents; 5) une participation dans l’application de politiques; 6) une participation à long terme vis-à-vis de problèmes politiques spécifiques. Cette recherche ouvre la voie à une riche analyse de la participation aux politiques publiques de la part de fondations subventionnaires.

Cui Bono? Public and Private Goals in Nonprofit Organizations

Who benefits ( cui bono) from nonprofit organizational structures and practices? I draw on interviews, observation, and archival data from 25 grantmaking foundations to examine the mechanisms by which “charitable” institutions are designed to serve the private interests of internal members. I develop a framework to analyze how both public and private goals inform organizational design, exploring the dual, continuous, and dynamic nature of this process. This framework enables scholarship on nonprofit organizational behavior to examine private interests in a uniquely robust manner. Furthermore, it provides tools to study organizations’ evolution through varied functions and forms over time.

Making Conections: North Carolina Libraries and Grantmaking Foundations

Libraries of all types face funding challenges. From the small public library competing with police and fire departments for scarce tax dollars to the large academic library hit by double-digit inflation rates for journal subscriptions, libraries often must look to outside funding sources to supplement their budgets.